10月11日，中国连锁经营协会首次发布中国时尚零售企业百强榜（以下简称“2018时尚零售百强”）。该榜单显示，在时尚、零售、百强三大类别中，金银珠宝首饰类龙头企业的格局相对稳定，但市场集中度仍有较大提升空间；服装服饰鞋履家纺和护肤美妆两大类别行业集中度相对较低，企业规模有待提高。

    行业市场集中度有待提升

    2018时尚零售百强企业包括服装服饰鞋履家纺类企业74家，金银珠宝首饰类企业15家，护肤美妆类企业11家。2018时尚零售百强企业总营收为6515.67亿元。其中服装服饰鞋履家纺类百强企业总营收3728.27亿元，占2018年全国鞋帽服饰、纺织类限额以上企业零售总额的27%；金银珠宝首饰类百强企业总营收1974.29亿元，占全国金银珠宝限额以上企业零售总额的72%；护肤美妆类百强企业总营收为813.11亿元，占全国规模以上化妆品企业零售总额的31%。

    榜单中，2018年营收在百亿元以上的企业仅20家，其中服装服饰鞋履家纺类企业11家，金银珠宝首饰类企业6家，护肤美妆类企业3家。与国际同类行业对比，我国三大类时尚零售品牌的规模和市场集中度仍有较大的提升空间。2018年，我国服装市场CR5(行业前五大企业市场占有率)仅为6.9%，远低于美国的15.8%和日本的25.7%；我国珠宝行业CR10为18.8%，美国、日本市场均超20%；我国化妆品市场CR10为41%，美国、日本市场CR10均超过70%，韩国化妆品市场CR10也已达到62%。

    综合分析发现，时尚零售百强三大类别中，金银珠宝首饰类龙头企业的格局相对稳定，但市场集中度仍有较大提升空间；其他两大类别行业集中度均不高，企业规模有待提高。

    时尚零售企业连锁发展速度和成熟度较高，百强榜单中，2018年连锁规模超9000家店铺的企业有五家，分别是上海家化(化妆品专营店约1.3万家)、安踏(12188家)、百丽(鞋服11120家)、森马(9905家)和拉夏贝尔(9269家)。

    调研发现，服装行业高质量发展格局正在形成；鞋履企业分化严重冷热不均，关店数扩大；珠宝行业销量下滑与新机遇并存；护肤美妆品类消费增速一骑绝尘，跑赢全社会消费品零售总额增速。

    多品牌战略成主流但挑战巨大

    根据中国连锁经营协会对2018时尚零售百强榜的分析发现，70%的时尚百强企业旗下具有多品牌矩阵。2018年营业收入超百亿的20家时尚零售企业，仅三家企业为单品牌经营，而店铺数量超9000家的五家时尚零售企业则拥有多个子品牌。

    据统计，时尚零售百强企业平均拥有4个品牌，其中服饰鞋履家纺企业平均拥有5个品牌，金银珠宝企业平均拥有2个品牌，护肤美妆企业平均拥有4个品牌。只拥有1个品牌的时尚零售企业，2018年平均销售规模高于拥有2-5个品牌的企业；而拥有6个及以上品牌企业的销售规模明显高于只拥有1个品牌企业。

    以百丽国际为代表的龙头企业，坐拥多家鞋履品牌的同时，不断收购并购其他服装品牌，以多品类发展战略来增加市场份额；安踏、森马服饰通过收购国际品牌，丰富其品牌矩阵，布局多品牌、多品类的战略发展；江南布衣集团为配合多品牌扩展策略，以品牌及品类组合多元化的方式横向扩展业务，并宣布推出设计师品牌集合店“LASUMINSOLA”，该店覆盖服装、鞋包、饰品、生活用品等多个品类。

    中国连锁经营协会抽取了百强榜单中营业收入超百亿且子品牌多于5个的六家上市集团，通过分析财报发现，公司主要品牌对总营收和门店数贡献率的平均值都超过80%。以安踏集团为例，其虽然未在2018年财报中披露各品牌的销售额，但安踏和安踏集团旗下的FILA总门店数占集团所有品牌门店数的96%，安踏集团2019财年中期报告中披露，安踏主品牌营收占据总营收的51.2%，FILA品牌营收贡献率为44.1%。报告推论，多品牌矩阵的百强企业营业收入分布规律存在二八定律，即：企业80%的收入来自旗下单个或少数主要品牌。

    全渠道发力深耕三四线等市场

    中国连锁经营协会的调查显示，2018时尚零售百强企业各个品类的企业发力三四线市场。与此同时，线下线上全渠道布局成为2018时尚零售百强企业深耕三四线市场的共同选择。

    位列榜单第一名的周大福将扩大市场渗透率作为未来三到五年的战略重点之一，将利用特许加盟模式开拓三四线城市和县级城镇市场。

    美邦服饰采取“百城千店”+购物中心并行发展策略，发展地县级市场；拉夏贝尔公司加快渠道转型调整，以提高单店盈利产出，形成直营、联营与加盟等并重的渠道结构布局；家纺企业罗莱生活、富安娜采取直营+加盟相结合的经营模式，在巩固一线、二线市场渠道优势的同时，扩大三线、四线城市的优质加盟商数量。

    森马集团将购物中心作为未来3-5年渠道布局核心点，并将作为集团主力渠道，同时收缩百货渠道，只强化布局标杆、重点百货。森马集团还注重奥特莱斯存量低、增速快的特点并强劲发力。并将原有街边店铺打造成旗舰店、概念店、体验店。通过购物中心、标杆优质百货、奥莱莱斯和街边店打造线下全渠道发展模式。

    太平鸟集团将街边店、百货商场、购物中心、电商的“四轮驱动”模式，升级为“新四轮立体驱动”的渠道布局，即优化街店、强化购物中心、提升百货专柜和重视奥特莱斯。2018年，太平鸟集团奥特莱斯零售规模超3亿元，同比增长70%。

    海澜之家坚持“黄金地段、钻石店铺”的开店原则，在渠道拓展上，继续加大购物中心的进驻力度，抢占核心商场、购物中心的优质店铺资源，特别是具有标杆性的购物中心店，并调整优化街边店的营销网络布局，保持在二三四线城市的门店覆盖率。

    榜单显示，2018年服饰鞋帽商品线上零售额占比达25.9%，穿类商品网上零售额增长速度为22.0%，增长率不断上升；过去十年内，珠宝行业市场网上销售量占比维持在4％至5％之间。珠宝行业专家预测，2019年在线珠宝销售量将达到10％，与其他品类相比，高昂的价格和特殊的情感表达（如婚庆、纪念日、生日等）都让消费者更倾向于实体店佩戴体验，珠宝品类自身的特殊性决定实体店体验的重要性；2018年，我国化妆品电商渠道销售占比27.4%，近五年的复合增速达到56.3%，发展迅猛。

                                                          附：2018中国时尚类零售企业百强榜